在中國多省傳來新冠肺炎案例零增長好消息的同時，韓國卻成為了中國以外出現(xiàn)病例最多的國家。截至目前，盡管韓國疾控中心提高警報等級到“紅色”級別，韓國政府對疫情最為嚴重的大邱市采取緊急防控措施等，但韓國確診人數(shù)已經(jīng)近千人，由于政治體制和管轄控制權(quán)等問題，局勢很可能會進一步失控。
由于韓國政府之前未意識到疫情的嚴重性，導致疫情波及了韓國本土電子廠商。全球半導體巨頭三星電子和SK海力士相繼出現(xiàn)確診病例和密集接觸者，雖然兩家公司馬上采取關(guān)閉工廠、職工隔離等措施，但這次疫情依舊給企業(yè)生產(chǎn)造成了不良影響。
韓國人口密度高，一旦疫情不能得到有效控制，人員隔離、工廠停產(chǎn)勢必會影響經(jīng)濟，存儲器產(chǎn)業(yè)和顯示面板產(chǎn)業(yè)便有可能最先受到重創(chuàng)。在此背景下，中國企業(yè)可以盡可能在國際競爭中搶占市場份額。
存儲器市場將改寫？
此次受到韓國疫情影響最大的三星電子和海力士是存儲器領域的巨頭，而且這兩家公司共占據(jù)了全球70％以上的市場份額，因此他們的變動加劇了整個消費電子產(chǎn)業(yè)的不確定性。
即便這兩家公司紛紛表示，現(xiàn)在工廠已經(jīng)回歸正常生產(chǎn)，但疫情對其影響依然存在。在半導體領域，半導體設備折舊是按照小時計算，所以，只要半導體生產(chǎn)廠商不生產(chǎn)便是虧損。如果說，這兩家廠商為了彌補損失，提價相關(guān)產(chǎn)品，那么下游企業(yè)將會遭受成本考驗。
而下游企業(yè)為了壓縮成本，便會尋找替代產(chǎn)品，因此，國產(chǎn)半導體廠商能否借此機會發(fā)展壯大？
從當前存儲器市場來看，三星和海力士在存儲器領域的議價能力很強。目前，市場上主要存儲器分別為DRAM存儲器和Flash閃存芯片。其中，三星在DRAM領域占據(jù)約40％的市場份額，在NAND Flash領域占據(jù)約30％的市場份額；而海力士在DRAM領域占約25％，在NAND Flash領域占11％。
與此同時，全球半導體市場即將復蘇，存儲器市場迎來周期上行，而存儲器行業(yè)的周期性與產(chǎn)品供給量和需求量相關(guān)。
在DRAM內(nèi)存市場，手機和云服務的強勁需求推動著DRAM內(nèi)存市場迎來新的爆發(fā)點。行業(yè)需求加之韓國疫情影響，DRAM內(nèi)存價格將迎來強勢上行。
在行業(yè)周期和下游需求等利好因素推動下，國產(chǎn)廠商提高產(chǎn)能，便有可能突破行業(yè)巨頭壟斷供應鏈的瓶頸，改寫存儲器市場格局。
據(jù)了解，在提高產(chǎn)能方面，國內(nèi)存儲廠商早有準備。合肥長鑫預計投資建設三個廠區(qū)，以一個產(chǎn)區(qū)的產(chǎn)能市占率約為3％計算，那么，合肥長鑫3個廠區(qū)全面投產(chǎn)的市占率約 9％。
而在NAND Flash市場，三星、東芝、閃迪、海力士、美光和英特爾幾乎壟斷了全球100％的市場。即便三星和海力士產(chǎn)能受損，東芝、英特爾也可以補足供需缺口，國產(chǎn)芯片廠商想借此機會搶占市場難度較大。
不過，在Nor Flash市場，兆易創(chuàng)新作為全球排名第一的無晶圓廠Nor Flash供應商，在SPI Nor Flash領域，市場占有率有望進一步提高。
與此同時，兆易創(chuàng)新不斷完善業(yè)務版圖。2017年，兆易創(chuàng)新與合肥長鑫合作開展“合肥12英寸晶圓存儲器研發(fā)項目”，據(jù)了解，該項目于2019年9月正式投產(chǎn)。一旦該項目實現(xiàn)量產(chǎn)，長鑫DRAM產(chǎn)品和兆易flash產(chǎn)品形成雙劍合璧的格局。
2019年，以TWS耳機為代表的可穿戴設備爆發(fā)式增長驅(qū)動著Nor Flash市場爆發(fā)，同時，loT、工控應用等新興領域也為NOR Flash市場帶來了新增長點。在此次疫情影響下，存儲產(chǎn)業(yè)價格持續(xù)上漲，國內(nèi)NOR Flash存儲器芯片龍頭企業(yè)兆易創(chuàng)新有可能最先受益。
國產(chǎn)顯示面板廠商能否蓄勢待發(fā)？
顯示面板產(chǎn)業(yè)是韓國另一重要支柱，市面上常見的LCD面板和柔性OLED面板多數(shù)來自中韓等地，其中，韓國在LCD面板市場份額約占30％，柔性OLED面板市場份額高達90％。
此次韓國疫情升級，三星和LG等顯示面板廠商產(chǎn)能供給或?qū)⒊霈F(xiàn)問題。目前，韓國龜尾市疫情較為嚴重，而LG電子在龜尾工業(yè)園區(qū)有數(shù)個電視工廠。同時，LG Display也要求到過大邱地區(qū)的員工近兩周不要來公司上班，而總部員工未經(jīng)管理層允許也不得進入該地區(qū)。
疫情突然爆發(fā)讓韓國面板廠商措手不及，原本受中國疫情影響，顯示面板所需的化學材料和零部件供應出現(xiàn)問題，導致韓國兩大面板廠商在中國境內(nèi)的工廠不得不停工。韓國廠商為了減少損失，決定支持韓國本土化材料和零部件?？墒牵n國疫情爆發(fā)會讓三星和LG的產(chǎn)能再次受到影響。
反觀國內(nèi)，疫情對國產(chǎn)顯示面板產(chǎn)能供給影響較弱。
武漢作為顯示面板重鎮(zhèn)，集聚了華星光電、武漢天馬、京東方等一批國內(nèi)領先的新型顯示企業(yè)。即便武漢因疫情原因被封鎖，面板廠商在其他地方的產(chǎn)線仍在正常運轉(zhuǎn)。以TCL－華星光電各產(chǎn)線為例，深圳的4條大尺寸產(chǎn)線T1、T2、T6 及惠州模組廠都按計劃正常進行生產(chǎn)。
除此以外，韓國面板廠商遇到的原材料供應不足問題也不會影響到中國廠商。一般來說，顯示面板廠商會有2－3個月的原材料庫存。如今，國內(nèi)疫情情況轉(zhuǎn)好，有望在一季度得到控制，因此顯示面板的供應鏈受到的影響不大。
值得注意的是，近幾年國內(nèi)顯示面板材料產(chǎn)業(yè)發(fā)展迅猛，出現(xiàn)了長信科技這類行業(yè)巨頭。據(jù)了解，長信科技的減薄業(yè)務主要是針對LCD（液晶顯示）面板和OLED（有機電激光顯示）面板，其業(yè)務客戶群涵蓋京東方、天馬、華星光電、中電熊貓，夏普、LG、群創(chuàng)、友達等國內(nèi)外知名面板廠商。
因此，韓國疫情爆發(fā)以后，長信科技依舊可以滿足國內(nèi)廠商的需求，甚至可以借此機會進入到行業(yè)巨頭的供應鏈中。
從供給角度來看，國內(nèi)廠商無論是原材料供應還是產(chǎn)線復工情況均好于韓國。此次韓國疫情升級，勢必會引發(fā)全球顯示面板供應緊張。如果國產(chǎn)廠商及時補足供給缺口，全球顯示面板的市場格局有望改變。
從下游市場需求來看，2020年的歐洲杯和東京奧運會等體育賽事將會擴大面板需求，而且面板價格將會有所提升?？梢姡?020年顯示面板市場仍會迎來發(fā)展上行周期。
然而，疫情導致韓國廠商產(chǎn)能受損。同時，下游需求不斷增長，國產(chǎn)廠商可以借此機會拿到訂單，迎來發(fā)展機遇。此外，根據(jù)群智咨詢（Sigmaintell）數(shù)據(jù)顯示，京東方（BOE）出貨量為34．5百萬片，位列第一，超過了LGD和三星。
此次疫情過后，顯示面板的競爭格局即將迎來深刻變化，京東方、TCL、華星廣電等國產(chǎn)廠商市場份額將會有所提升，顯示面板產(chǎn)業(yè)有望迎來“大陸全面主導”的時代。
作者：張繼文