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SK海力士走晶圓代工之路 存儲市場機遇甚大

2017-07-13
關鍵詞: SK海力士 晶圓 IC 制造

南韓記憶體大廠SK海力士周一宣布成立新子公司,旗下晶圓代工業務正式分拆成為獨立的事業體,名為SK海力士系統IC公司。SK海力士系統IC主要專注于晶圓代工業務,服務對象為沒有晶圓廠的IC設計商。據SK海力士表示,分拆晶圓代工業務主要目的是想強化這方面的競爭力。8寸(200mm)晶圓為IC制造主流,也是SK海力士現階段營運重心,SK海力士計劃借此增加能見度、招引更多客戶,以填滿晶圓代工產能,擴大市占率。

SK海力士與三星并列南韓記憶體雙雄,但在晶圓代工領域,SK海力士之前還是無名小卒。按IC Insights排名,全球晶圓代工前五大廠依序為臺積電、格羅方德(GlobalFoundries)、聯電、中芯與力晶。三星5月進行組織結構重整時,已先將晶圓代工分拆成獨立單位,三星現任半導體研發主管Chung Eun-seung則升任首位晶圓代工部門的執行長。

海力士為什么要做代工?

正如文章開頭所說,SK海力士是一個知名的存儲生產廠商。

據韓聯社的報道,SK海力士2015年的三大經營指標——營業利潤、銷售額、凈利潤連續第三年創下歷史新高。

數據顯示,公司2015年營業利潤達53360億韓元(約合人民幣292億元),同比增長4%。銷售額同比增長10%,達18.79萬億韓元,凈利潤同比增長3%,為43240億韓元。2015年第三季度,SK海力士營業利潤連續7個季度維持在1萬億韓元以上,但第四季度的營業利潤沒能突破1萬億韓元,同比和環比分別減少41%和29%,為9889億韓元。

SK海力士方面預測,2016年第一季度,存儲器將進入銷售淡季,因此存儲器需求短期內難有明顯改善。但隨著DDR4的需求增加,DRAM市場前景有望變好。但從今年上半年的財報看來,SK海力士的表現未能得到預期的表現。

SK海力士第二季財報顯示,SK海力士第二季營收3.94兆韓元,在需求回穩產品出貨優于預期下季增8%,對比去年同期營收則衰退15%,但平均銷售價格有所下滑,營業利潤4,530億,季減19%、年減67%比砍半還慘,受到匯損等影響,凈利2,860億,季減36%、年減高達74%。

存儲需求回春,但在平均單價降低與匯兌損失下,未能反映在獲利表現。SK海力士指出,DRAM與NAND Flash位元出貨量都有所成長。受到智能手機需求強勁以及電腦存儲復蘇之下,DRAM位元成長18%,但平均銷售單價(ASP)卻也減了11%。NAND Flash在智能手機嵌入式存儲、SSD等需求持續成長下,位元成長率大增52%,平均銷售單價因產品價格下降與TLC產品單價較低,同樣減少11%。

除了要面對來自三星等國際知名存儲廠商的競爭外,SK海力士還需要面對今年蓬勃發展的中國存儲產業的潛在挑戰,且在平面存儲向3D存儲的轉變過程中,需要投入巨大的人力和研發成本,對于SK海力士來說,也是一大筆的營運壓力。

因此,在本身的存儲業務上,SK海力士一方面將擴大在2Z納米DRAM產品線以反應后續的需求,2Z納米不只運用于公司PC DRAM出貨,也適用于行動DRAM,官方預計將增加DDR4與LPDDR4的出貨,估計在2016年末出貨占比將來到總DRAM出貨量的40%,而平面NAND Flash將推進到1Y納米制程,業界正在競逐的3D NAND Flash競賽,SK海力士36層堆疊產品已經開始出貨,48層堆疊的3D NAND Flash也將于今年下半問世。

而另一方面,SK海力士想通過代工,充分利用其產線,降低運營成本,開源節流!

晶圓代工市場現狀如何?

繼Intel和三星之后,又一家IDM將進攻晶圓代工產業,在這個時候還有機會嗎?

根據IC Insights的預估,自2016年到2021年的5年間晶圓代工市場將以7.6%的年復合增長率(CAGR)成長。金額也將從2016年的500億美元,成長到2021年的721億美元。而就在2016年全球前十大晶圓代工廠的排行來觀察,臺灣共有4家企業上榜,大陸兩家,美國、南韓、以色列、德國各有1家上榜。所以,就晶圓代工產業而言,臺灣仍是全球的重鎮。

據IC Insights的統計資料顯示,臺積電在2016年以59%的市場占有率(與2015年相同)排第一,銷售額增長了29億美元,是2015年14億美元的兩倍。2016年,臺積電雖然遭遇了聯電、格羅方德、中芯國際等勁敵的競爭,仍以絕對優勢大幅領先。

排名第2的格羅方德,2016年銷售金額成長10%,來到55.45億美元,市占率維持在11%。格羅方德是全球晶圓代工第2把交椅,之前向三星取得14nm技術授權后,目前已進入量產。至于7nm技術部分,格羅方德也預計2018年第1季進行試量生產,已有客戶進行設計及認證,主要針對高效能運算市場所設計,特別是在伺服器及資料中心采用的芯片。

取得探花地位的聯電,2016年的銷售額達45.8億美元,雖金額年增長3%,但市占率卻下滑1個百分點,來到9%的市占率。聯電2016年營收成長,主要受惠于28奈米制程訂單滿載,進而降低了淡季帶來的壓力。再加上聯電位于中國廈門的Fab12寸晶圓廠成功量產,推動了聯電2016年度營收表現。

排名第4的中芯國際,2016年銷售金額成長至29.2億美元,比2015年大增31%,市占率也提升1個百分點,來到6%。中芯國際自2011年以來,營收從12.2億美元大幅增長至2016年的29.21億美元,以19%的年復合成長率CAGR快速成長。2016年10月,中芯國際連續宣布新廠投資計畫。包括在上海和深圳分別新建一條12寸生產線。另外,天津的8寸生產線,產能也預計將從月產能4.5萬片,擴大至15萬片,成為全球單體最大的8寸生產線。

總結

從上面的數據看,縱觀全球晶圓代工市場,約9成以上是由前十大晶圓代工廠所占據,而且,僅臺積電、格羅方德、聯電和中芯國際這前四大廠商就拿下了全球8成的市場。其中,臺積電拿下近6成的市場,其他三大廠商格羅方德、聯電、中芯合計營收約占26%,與2015年持平。在穩定超過一切的晶圓代工領域,貿貿然切換供應商,應該不會大多數Fabless的選擇,畢竟從引進到技術配置好,需要一段時間的差距。

而在之前的報道中,SK海力士獨立出來的晶圓廠是南韓清州M8廠,M8產能為10萬片200公厘矽晶圓,主要產品為面板驅動IC(DDI)、電源管理IC(PMIC)、CMOS影像感測器(CIS)。M8廠最大客戶為LG,替LG代工生產液晶屏幕的DDI。M8也替韓廠Silicon Mitus制造PMIC,并為SK海力士生產CIS。一旦改用12寸晶圓,會增加五成產能,需要直面傳統大廠的挑戰是肯定的,尤其是格芯。

根據IC Insights的調研報告,2015年全球半導體廠月產能達1,635.0萬片8寸約當晶圓,其中,晶圓代工廠格羅方德月產能達76.2萬片8寸約當晶圓,年增率高達18%,主要是其位于紐約州的12寸廠已順利進入量產。不過,該公司的總月產能僅有臺積電的4成左右。但是從去年開始,他們開始在中國四川成都開建大廠,也將會在12寸晶圓上開發,這勢必會給SK海力士帶來潛在的威脅。

再加上中國大陸近年來在瘋狂投資半導體產業,當然也包括了晶圓代工廠。所以對SK海力士來說,未來是一個未知之數。

雖然調研機構IC Insights預估,今年全球晶圓代工市場將持續成長,表現優于全球整體IC市場的衰退2%。但是一個本來就強弱分明的市場。加上之前的報道指出,SK海力士的晶圓代工部門地位不高,公司支援少。IHS Market估計,SK海力士的晶圓代工業務,去年營收只有1.4億美元,在該公司整體營收所占比重不到1%。業界人士說,目前200公厘晶圓代工供不應求,要是SK海力士的晶圓代工能減少固定開支、開發新制程、拓展客源,業績可望跳增。該部門計劃發指紋辨識感測器IC,開發新市場。至于未來,誰也說不準。


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